铜：今日亚盘伦铜高开于5811美元/吨，开盘即是低位，开盘后市场逐渐消化欧洲数据方面的利空消息，且今早中国财新PMI数据表现利好，空头低位平仓积极，铜价震荡收复昨夜跌幅，欧盘前重心已回到5845美元/吨附近。随后进入欧盘，由于市场对贸易前景的忧虑加重，市场避险情绪回升，美元也趁机拉涨，大宗商品有所承压，铜价表现回落。截止17:30，伦铜收于5822美元/吨，涨幅0.21%，美元指数报97.298，美原油报54.49美元/桶。晚间重点关注美国10月失业率预期高于前值，近期美国就业数据趋于回落，市场对于美联储降息操作表现悲观，也使得近期美元保持低位震荡格局，也是今日铜价在昨夜重创后迅速修复的因素之一。目前伦铜重心下调明显，上方5日、10日均线形成粘连压力，且MACD即将出现利空信号。晚间等待美元和原油指引，测试伦铜能否守住5800美元/吨整数关口位置。 今日沪铜主力合约1912早间开于46940元/吨，随后小幅下探至46920元/吨后一路上行，直至午盘结束重回47000关口，午后开盘即维稳47070元/吨附近，小幅回落后继续走高，盘尾收于47120元/吨，跌250元/吨，跌幅0.53%。今日主力持仓减少1.6万手，至19.9万手，主要表现为多头减仓；成交量增加4.4万手，至16.5万手。今日持仓量大量后移，沪铜2001日增仓1.5万手，至15.9万手；成交量增加3.9万手，至10.9万手。沪铜指数持仓量增加2868手，至53.8万手；成交量增加9.7万手，至36.9万手。今日盘面低位反弹，主因今日国内财新制造业PMI数据有所好转，公布值超预期，对市场情绪有所提振，沪铜重回47000元/吨关口。目前沪铜收十字星，已跌破10日均线，支撑位转为压力位，技术面难言利好。晚间等待外盘指引，进一步测试47000元/吨关口。 今日上海电解铜现货对当月合约报平水~升水40元/吨，平水铜成交价格46900元/吨~46980元/吨，升水铜成交价格46930元/吨~47000元/吨。沪期铜跌破47000元/吨至46900元/吨一线低位震荡。11月首个交易日，企业资金充裕，叠加铜盘面下跌，提振市场消费。早间市场活跃度高，报价平水~升水40元/吨，平水铜青睐度略优于好铜，低价平水铜被快速收掉，后平水铜稳定于升水10~升水20元/吨区间，好铜报价维稳于升水30~升水40元/吨，好铜买盘不及平水铜；湿法铜较昨日略有上抬，报价贴水50~贴水30元/吨。期铜下跌，持货商表现挺价，下游逢低买盘增多，贸易商终于摆脱一周以来的僵持格局，活跃度明显提升，整体交易有大幅改善。下午市场活跃情况继续传导，成交氛围转好使得持货商挺价意愿渐浓，部分贸易商低价收货的情况也较好。下午平水铜报升水20-升水30元/吨，好铜报升水40-升水60元/吨，成交价格在46980元/吨-47060元/吨区间。   铝：伦铝三月合约早间开盘价报1759.5美元/吨，亚洲交易时段随内盘共振上涨，最高位触及1764美元/吨，欧洲交易时段开盘后走出一根长阴线，探至全天低位1752.5美元/吨，随后略有反弹，截至被国内时间17：54盘面报1756美元/吨。较前一日小跌3美元/吨，位于均线组上方，近两日欧洲时段偏空，而北美交易时段偏多，但总体伦铝受内盘指引，料今日晚间运行于1745~1760美元/吨之间。 沪铝主力合约1912早间开盘价报13810元/吨，开盘后空头减仓离场，盘面打开上行通道，空头一度试探加仓，不料遭遇多头阻击，后盘面在多头强势加仓下一度上探至13905元/吨，创近两周以来高位，下午交易时段，逢高空头趁机加仓打压，盘尾部分多头获利了结，终收于13875元/吨，今日K线收于短阳线有长上下影线，较前一日涨35元/吨，涨幅0.25%，持仓量减少730手至22.7万手左右，沪铝指数持仓量增加4222手至69万手，其中11合约减仓6074手，01合约增仓6852手，02合约增仓3364手。料今日夜盘沪铝主力或小幅补跌，但下方在10日均线13830元处仍有支撑。 期铝当月午前震荡上行。上海、无锡及杭州三地现货价在14000-14010元/吨之间，对盘面升水在70-80元/吨附近，现货价格相较昨日上涨40元/吨附近。今日现货升水相对较高，持货商出货不多，且较为挺价，听闻某大户释放长单及现货不多且计划采购量并未收满，中间商接货依旧积极，但是与持货商间买卖较为僵持。因今日周五，下游为周末考虑有少量备货，但鉴于价格较高，下游仍有畏高情绪，整体采购量并未大幅增加。华东今日成交尚可。午后期铝继续上行，持货商报价在14030-14040元/吨附近，对盘面升水80-90元/吨附近，贸易商及下游皆有少量成交。   铅：日内，伦铅开于2160美元/吨，亚洲时段，美指持续下行，提振外盘有色金属集体走强，伦铅亦趁势抬升运行重心至2169.5美元/吨平台附近，进入欧洲时段，伦铅暂延续盘整行情，后空头继续加码入场，伦铅盘整重心下滑至2158美元/吨一线，截止16:42，伦铅暂收于2156美元/吨，跌2美元/吨，跌幅0.09%。伦铅暂收光脚小阴线，沿下行通道运行，且5/10日均线形成死叉，且LME 0-3升贴水back结构持续收窄，料夜间伦铅或将继续走弱。 日内，沪铅1912合约开于16530元/吨，盘初，受隔夜外盘持续回调影响，空头继续入场打压铅价至16470元/吨一线震荡，期间一度探低至16455元/吨，后部分空头选择获利离场，沪铅返升至日均线附近盘整，临近尾盘，空头止盈离场情绪升温，沪铅继续拉升至16600元/吨，最终收于16575元/吨，跌35元/吨，跌幅0.21%，持仓量减1094手至58890手。沪铅报收长下影小阴线，16500元/吨平台虽仍存在支撑，但上方各路均线的压制亦较强，加之外盘伦铅进入欧洲时段后持续走弱，料夜间沪铅或将继续考验16500元/吨整数关口的支撑力度。 上海市场金沙铅16570元/吨，对1912合约升水20元/吨报价；南方、沐沦铅16555-16565元/吨，对1911合约贴水30-20元/吨报价，其中发白货可贴水50-40元/吨。期铅破位下跌，持货商报价积极性一般，另因河北、安徽等地环保影响，再生铅炼厂低价惜售，再生精铅贴水趋于收窄，同时下游按需采购，市场成交情况稍有好转。 广东市场南华铅16475元/吨，对SMM1#铅均价贴水50元/吨报价；南储蒙自16525元/吨，对SMM1#铅均价平水报价（送到南储）；铅价破位下行，但是再生铅依然维持深贴水，下游依然优先选购再生精铅，原生铅市场交投难改清淡局势。 河南地区豫光、万洋、金利等冶炼厂以长单交易为主；金利16425元/吨，对SMM1#铅均价贴水100元/吨报价（贸易商货源）。铅价震荡下行，持货商积极出货，受再生铅价格冲击，原生市场成交惨淡。 其他地区如：湖南水口山16425-16475元/吨，对SMM1#铅均价贴水50到贴水100元/吨报价（贸易商）；湖南金贵16375元/吨，对SMM1#铅均价贴水150元/吨；江西铜业16525元/吨，对SMM1#铅均价平水报价；云南地区振兴及小厂报16225-16275元/吨，对SMM1#铅均价贴水300-350元/吨。铅价震荡下行，下游消费清淡，整体成交低迷。   锌：日内伦锌开于2490美元/吨，盘初伦锌短暂下挫后顺延日均线攀升，运行重心抬升至2495美元/吨附近平稳运行，临近欧洲交易时段，伦锌小幅下挫震荡运行于2490美元/吨一线，期间尝试探测2500美元/吨压制力度，然未能站稳迅速回落，探低2488美元/吨，随后小幅返升。截止17:30，伦锌报收2488.5美元/吨，跌0.5美元/吨，跌幅0.02%。日内伦锌暂收小阴线，附上影线上刺10日均线压制力度，MACD指标欲成死叉，显示伦锌或有一定下行趋势。海外back结构仍维持在40美元/吨上方，而LME锌库存持续录得下降，对伦锌亦暂有一定支撑。夜间关注10日均线压制力度。 日内沪锌主力1912合约开于18950元/吨，盘初沪锌低开高走，空头离场提振沪锌上行至18970元/吨附近，期间上行摸高18990元/吨，然10日均线压制下沪锌回落至18960元/吨一线整理运行，午后，空入多平下，沪锌受挫回落至18940元/吨附近，探低18840元/吨，盘尾小幅返升至18940元/吨附近，收跌报18955元/吨，较前一交易跌25元/吨，跌幅0.13%，成交量减56718手至19.1万手，持仓量减7558手至16.7万手。日内沪锌收得小阴线，附长下影线下刺布林道中轨支撑力度，日内减仓多头为主，三地社会库存录得微降未能影响市场情绪，多头信心减弱纷纷离场，夜间关注布林道中轨支撑力度。 上海0#锌主流成交于18985-19035元/吨，双燕成交于18985-19035元/吨；0#锌普通对11月报升水60元/吨；双燕对11月报升水60元/吨；1#锌主流成交于18915-18965元/吨。第一交易时段，持货商普通品牌锌锭跟盘报价对1911合约升水60元/吨，另对SMM网均价平水及贴水5元/吨报价；第二交易时段，锌价窄幅运行，市场现货升水稳定，基本跟盘报价至对1911合约升水60元/吨，市场鲜有低价货源；锌价延续高位震荡，下游今日采购较为低迷，下游企业依然等待下跌后的采买，贸易市场交投及现货升水平稳，整体来看，今日市场交投一般。 广东0#锌主流成交于18900-18940元/吨，报价集中在对沪锌1912合约贴水30-贴水40元/吨附近，粤市较沪市贴水维持在70元/吨附近。炼厂出货正常，市场货源流通较为充裕。市场延续昨日报价，早间基本集中在对12合约贴水30-40元/吨附近，然成交集中于对12合约贴40元/吨附近，对12合约贴30元/吨除部分高价品牌之外几无成交；进入第二交易时段，市场报价基本统一至对12合约贴水40元/吨，新月长单部分需求提振市场成交，贸易商贡献主要交投，下游少量采买应对周末，整体来看成交情况较前日略有转好。0#麒麟、慈山、铁峰、蒙自主流成交于18900-18940元/吨附近。 天津市场0#锌锭主流成交于18930-20320元/吨，0#普通品牌主流成交于18930-19030/吨，对1911合约升水0-80元/吨附近，津市较沪市由升水70元/吨缩窄至平水附近。今日炼厂出货正常。市场上，货源流通略有收紧。今日市场主要依然是在对11合约进行报价。高价品牌货源报价集中在对11合约升水70-80元/吨附近，对普通品牌货源报价集中在对11合约平水左右。今日盘面稍有下滑，升水较昨日基本持平，市场交投氛围延续清淡，下游少量周末备货需求贡献主要交投。整体看，今日成交延续昨日清淡态势。0#紫金，红烨，百灵，驰宏，西矿等成交于18930-19030元/吨附近，1#紫金、驰宏，红烨等成交于18880-18980元/吨。   锡：伦锡电子盘今日16540美元/吨开盘后，亚盘时段至欧盘盘初，伦锡总体维持在开盘价附近横盘整理。随后伦锡小幅上扬至16580美元/吨后受美元指数上扬影响承压下跌至16415美元/吨后探底回升，重回开盘价附近，截至18:00，伦锡最新价格为16525美元/吨，呈十字星线，位于所有均线下方，预计伦锡下方支撑位于前期平台16300美元/吨附近。今日晚间可关注美国10月季调后非农就业人口变动（万）、美国10月Markit制造业PMI终值和美国10月ISM制造业PMI。 沪期锡主力2001合约昨夜夜盘138690元/吨开盘后，受多头离场和空头增仓以及外盘走势影响，沪期锡一路震荡下行。今日早盘137610元/吨开盘后，沪期锡受隔夜伦锡影线再度承压下行，最低下探至136620元/吨后触底返升，最终以137220元/吨收盘，下跌1120元/吨，跌幅0.81%。成交量25090手，持仓量39800手，增加570手。今日沪期锡以长阴线下挫，实体部分位于20-40日均线附近，上方承压于5-10日均线，预计沪期锡下方支撑位于60日均线136000元/吨附近。 现货市场，今日主流成交价136300-138000元/吨，市场存在部分偏低价格货源。受锡价下行影响，今日部分下游企业逢低补货，沪锡现货市场实际成交氛围尚可。对沪期锡2001合约套盘云锡升水700-1000元/吨，普通云字升水200-贴水200元/吨，小牌 贴水400-800元/吨。   镍：伦镍亚盘今日开于16700美元/吨，盘初，重心围绕日均线小幅震荡，随后，伦镍小幅上涨至16760一线，午间承压横盘震荡整理。午后，伦镍自日均线拉升上行，突破16800美元/吨关口，摸高16815美元/吨，截至16:30，报于16785美元/吨，较前一交易日结算价上涨95美元/吨，涨幅0.54%，成交量减5403手至1774手，持仓量28.4万手。伦镍暂收于小阳线，下方获10日均线支撑，K柱穿破5日均线位，今日晚间关注上方16800美元/吨关口对伦镍的压力情况。晚间关注美国10月季调后非农就业人口(万人)与10月失业率；美国10月Markit制造业PMI终值；美国9月营建支出月率。 沪镍1912合约今日开于132930元/吨，整日呈震荡上行趋势运行于日均线上方。盘初，承压5日均线位窄幅震荡，随后，突破5日均线压力，震荡上行，最后收于134560元/吨，较前一交易日结算价上涨650元/吨，涨幅0.49%，成交量减1.5万手至65.7万手，持仓量减0.5万手至22.7万手。2001合约及2002合约共计增仓超万余手，沪镍指数今日资金流入量达2.24亿元。沪镍1912今日收于下影线小阳线，影线下探5/20日均线，K柱整体站于5日均线上方，今日晚间关注沪镍能否突破13.5万元/吨整数关口。 现货市场，今日俄镍较沪镍1911报贴水600到贴水500，个别持货商报贴水800元/吨以上成交，但数量偏少。金川镍较沪镍1911合约普遍报贴水500到贴水300元/吨，贴水较昨天整体维稳。沪镍1911和沪镍1912合约倒挂仍在3000元/吨以上，持货商继续对沪镍1911合约报价，个别贸易商合约后移，对沪镍1912合约报价，金川和俄镍升水均在升水3000元/吨以上，但基本无成交，月初叠加周末，市场交投十分惨淡，金川公司出厂价136000元/吨，较昨天下调500元/吨。午后，镍价走强，现货成交依然清淡。
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